Què és un pla de pensions i com funciona?

Introducció

Sovint, posposem les decisions d'estalvi a llarg termini perquè ens semblen llunyanes o complexes. Això no obstant, la planificació financera requereix comprendre els diferents instruments disponibles i el paper que pot tenir en funció de la situació personal de cada estalviador. Entendre què és un pla de pensions i com funciona és el primer pas per prendre decisions informades en matèria de previsió social complementària.

Què és un pla de pensions?

De forma senzilla, un pla de pensions és un producte d'estalvi-inversió a llarg termini, regulat legalment, l'objectiu del qual és acumular un capital destinat principalment a la jubilació.

Des d'un punt de vista tècnic, es tracta d'un instrument de previsió social que canalitza les aportacions fetes pels partícips cap a un fons de pensions, en què el capital s'inverteix d'acord amb una política d'inversió determinada.

A diferència d'altres productes d'estalvi més líquids (per exemple, un compte corrent), els plans de pensions estan subjectes a regles específiques d'aportació, d'inversió i de disponibilitat, fet que els confereix un caràcter finalista vinculat a la jubilació o altres contingències previstes legalment.

Com funcionen els plans de pensions?

El funcionament d'un pla de pensions s'articula en tres pilars fonamentals:

• Aportació: Tu decideixes el ritme. Pots aportar de forma periòdica (mes a mes) o puntual, dins dels límits establerts per la normativa vigent. A més, tens flexibilitat total per pausar, activar o modificar aquestes quantitats segons la teva situació econòmica en cada moment.
• Inversió: Les aportacions s'integren en un fons de pensions gestionat per professionals, que inverteixen el capital en diferents actius financers (renda fixa, variable o mixta) d'acord amb la política d'inversió del pla.
• Rescat: El capital acumulat, juntament amb la rendibilitat generada, es percep quan es produeix una contingència coberta (principalment la jubilació), o si escau, en els supòsits excepcionals de liquiditat previstos legalment (com atur de llarga durada, malaltia greu o rescat d'aportacions amb 10 anys d'antiguitat).

Entendre com funcionen els plans de pensions implica assumir que són un instrument d'estalvi a llarg termini, amb un règim jurídic i fiscal propi.

Per a què serveix un pla de pensions i quins avantatges té?

La funció principal del pla de pensions és complementar la pensió pública i permetre al partícip disposar d'un capital addicional en el moment de la jubilació.

Des del punt de vista fiscal, les aportacions efectuades redueixen la base imposable general de l'IRPF, dins dels límits establerts per la normativa. A la pràctica, això significa que les aportacions fetes en un exercici minoren la base sobre la qual es calcula l'impost corresponent a aquest mateix exercici i produeixen un efecte de diferiment fiscal, ja que el capital tributarà en el moment del rescat.

Tipus de plans de pensions

Els plans de pensions es poden classificar de tres maneres diferents: segons qui els crea, on inverteixen els diners i què garanteixen.

Segons el promotor

Hi ha diversos tipus de plans de pensions segons el promotr, o cosa que és el mateix, segons l'entitat que crea i ofereix el pla de pensions en si:

• Individuals: Els contractes tu directament amb una entitat financera.
• D'ocupació: Els promou l'empresa per als seus treballadors.
• Associats: Els promouen gremis, sindicats o associacions per als seus membres. Funcionen de forma similar als d'ocupació i s'espera que evolucionin cap a plans simplificats en el futur pròxim.

Segons la inversió

Depenent d'en quins actius s'inverteixen els teus diners:

• Renda fixa: Orientats a perfils conservadors. Inverteixen en actius de baix risc a curt o llarg termini, amb menys volatilitat relativa. La rendibilitat potencial és més limitada i està subjecta a l'evolució dels mercats i tipus d'interès.
• Renda variable: Orientats a perfils arriscats o joves. Més del 75 % s'inverteix en accions. Tenen més volatilitat i, en conseqüència, un nivell de risc més alt, encara que amb un potencial de rendibilitat més elevat a llarg termini. L'exposició concreta dependrà de la política d'inversió de cada pla.
• Mixtes: Combinen renda fixa i variable en diferents percentatges amb l'objectiu d'ajustar el nivell de risc en funció de la distribució d'actius.
• Garantits: Incorporen un compromís de garantia en determinades condicions, normalment a venciment i durant un període concret. La garantia es refereix, com a mínim, al capital aportat, si es manté en el pla fins a la data establerta.

Segons les obligacions

Depèn de què és el que es pacta per endavant:

• D'aportació definida: Tu decideixes quant i quan aportes, però el capital final dependrà de la rendibilitat obtinguda per les inversions efectuades. És el model habitual en els plans individuals.
• De prestació definida: S'estableix per endavant una prestació o nivell de renda a percebre, segons les condicions fixades al pla. Només estan disponibles per a plans d'ocupació i associats.
• Mixtes: Combinen les dues modalitats anteriors (es fixa una aportació i una prestació). També se circumscriuen a l'àmbit empresarial o associat.

Planifica el teu futur avui amb VidaCaixa

En resum, la planificació financera de la jubilació pot basar-se en la combinació de la pensió pública i diferents instruments de previsió social complementària, com els plans de pensions, que tenen un tractament fiscal específic.

Integrar aquests instruments dins d'una estratègia d'estalvi a llarg termini permet organitzar les aportacions de manera gradual i d'acord amb l'horitzó temporal i el perfil de risc de cada persona.

Ara que tens clar com funcionen, és el moment de triar. A VidaCaixa disposem d'una àmplia gamma de solucions adaptades a cada perfil de risc. Coneix la nostra oferta de plans de pensions, utilitza les nostres eines de simulació fiscal (calculadora de desgravació fiscal) i contracta online l'opció que millor s'ajusti als teus objectius i situació personal.